전체기사 최신뉴스 GAM
KYD 디데이
글로벌 미국·북미

속보

더보기

[AI MY 뉴스] AI 버블 경고…고평가 기술주 차익실현·리밸런싱 권고

기사입력 : 2025년11월18일 16:35

최종수정 : 2025년11월18일 16:35

※ 본문 글자 크기 조정

  • 더 작게
  • 작게
  • 보통
  • 크게
  • 더 크게

※ 번역할 언어 선택

AI 관련주, 단기 조정기 차익실현과 리밸런싱 필수

* 'AI MY 뉴스'가 제공하는 AI 어시스턴트가 답한 내용으로, 퍼플렉시티 AI 모델이 적용됐습니다. 상단의 'AI MY 뉴스' 로그인을 통해 뉴스핌의 차세대 AI 콘텐츠 서비스를 활용해보기 바랍니다.

질문 : AI 버블 경고가 끊이지 않고 관련 종목들 주가도 부진한데 차익실현에 나서는 게 좋을까?

[서울=뉴스핌] 황숙혜 기자 = AI 버블 경고가 이어지고 있고 관련 종목들의 주가가 부진한 현 상황에서는, 단기적으로 차익실현과 포트폴리오 리밸런싱을 적극적으로 고려하는 것이 위험 관리 측면에서 바람직하다는 의견이 시장 전문가들 사이에서 우세하다.

◆ 시장 현황 및 주요 이슈 분석 = 최근 뉴욕증시와 글로벌 금융시장은 AI 버블 논란, 미중 반도체 갈등, 정책 불확실성 등 복합적 리스크로 인해 기술주 중심의 약세 흐름이 뚜렷하다.

대표적으로 팔란티어(;LTR)는 7.95%, 엔비디아(NVDA)는 3.96%, 오라클(ORCL)은 3.75%, AMD(AMD)는 3.70%, 아마존(AMZN)은 1.84% 하락하는 등 AI 관련주가 동반 급락했다.

월가의 '빅 쇼트'로 유명한 마이클 버리가 AI 대표 종목 하락에 베팅한 사실이 공개되면서 버블 논란이 재점화됐고, 골드만삭스와 모건스탠리 등 대형 투자은행들도 향후 2년 내 글로벌 증시가 10~20% 조정에 빠질 수 있다고 경고했다.

팔란티어 로고가 있는 건물 외관 [사진=블룸버그]

◆ 밸류에이션 부담 및 거품 붕괴 신호 = AI 테마주는 실적 대비 지나치게 높은 밸류에이션(PER) 35~700배에 도달해 단기적으로 조정이 불가피하다는 진단이 많다.

팔란티어의 경우 올해 173% 급등하며 PER이 400배를 넘었고, 소프트뱅크가 엔비디아 지분을 전량 매각하는 등 대형 투자자의 매도세가 심리적 정점 신호로 받아들여지고 있다.

실적 가이던스 미제시, 밸류에이션 부담, 대형 투자자의 하락 베팅 등이 복합적으로 작용해 단기 거품 붕괴 신호로 해석된다.

◆ 차익실현 및 위험 관리 전략 = 단기적으로는 AI, 반도체 등 고평가 성장주에 대한 차익 실현 욕구가 커진 상황이다.

전문가들은 포트폴리오 내 AI 관련주 비중이 과도하다면 일부 차익 실현, 분산 투자, 헤지 상품 활용 등 적극적 리스크 관리가 필요하다고 조언한다.

특히 단기 변동성이 극심한 구간에서는 트레이딩보다는 중장기 관점에서 접근하는 것이 바람직하며, 실적 발표, 대형 투자자 동향, 정책 변화 등 주요 이벤트에 따른 변동성 확대에도 유의해야 한다.

실행 가능한 조치로는 고평가 기술주 비중 축소 및 현금 확보 정책·관세 관련 뉴스 실시간 모니터링 글로벌 분산 투자 강화 방어적 자산군 비중 확대 풋옵션 등 헤지 전략 활용 등이 있다.

◆ 중장기적 관점과 매수 기회 = 반면, 일부 전문가들은 AI 산업의 장기 성장 스토리는 여전히 유효하다고 본다. 단기 조정 이후 실적이 뒷받침되는 종목 중심으로 매수 기회가 열릴 수 있다는 의견도 있다.

실제로 엔비디아 등 일부 종목은 대규모 매각에도 불구하고 10월 중순 이후 강한 반등세를 보이기도 했다. 이는 AI 산업의 구조적 성장에 대한 기대가 여전히 살아 있음을 보여준다.

다만, 단기적으로는 변동성이 매우 크고, 고평가 부담이 완전히 해소되지 않은 만큼 분할 매수, 실적 기반 선별 투자 등 방어적 접근이 필요하다.

◆ 리스크 요인 및 추가 고려사항 = AI 버블 논란, 밸류에이션 부담, 미중 기술 패권 경쟁, 글로벌 공급망 불확실성, 정책 리스크 등 복합적 위험이 상존한다.

국제통화기금(IMF)과 영란은행 등도 "AI 투자가 식을 경우 글로벌 증시가 충격을 받을 수 있다"고 경고한다. 엔비디아의 시총이 이미 미국과 중국을 제외한 모든 국가의 GDP를 추월한 만큼, 추가 상승에는 실적의 지속적 초과 달성, AI 생태계의 확장, 신사업의 성공이 필수적이다.

◆ 전략적 의사결정 가이드 = 단기적으로는 차익실현 및 비중 축소, 현금 확보, 방어적 포트폴리오 재조정이 필요하다.

중장기적으로는 AI·반도체 등 핵심 성장주에 대한 저가 매수 기회를 선별적으로 탐색하되, 정책 리스크와 글로벌 경기 흐름을 지속적으로 점검해야 한다.

포트폴리오 내 AI 관련주 비중이 과도하다면 일부 차익 실현, 분산 투자, 헤지 상품 활용 등 적극적 리스크 관리가 필요하다. 시장 변동성이 극심한 구간에서는 단기 트레이딩보다는 중장기 관점에서 접근하는 것이 바람직하다.

higrace5@newspim.com

[뉴스핌 베스트 기사]

사진
감사원장 후보자에 김호철 변호사 지명 [서울=뉴스핌] 박성준 기자 = 이재명 대통령이 7일 감사원장 후보자로 김호철 변호사를 지명했다. 이규연 대통령실 홍보소통수석은 이날 용산 대통령실에서 브리핑을 열고 "이 대통령이 오늘 감사원장 후보로 김호철 변호사를 지명했다"고 밝혔다. 김호철 감사원장 후보자. [사진=대통령실] 김 후보자는 국가경찰위원회 위원장과 환경운동연합 공동대표, 민주사회를 위한 변호사 모임 회장 등을 역임한 인물로, 공공성과 사회적 가치 수호에 앞장서 온 대표적인 인권 변호사로 평가받고 있다고 이 수석은 설명했다. 이 수석은 "김 후보자가 경찰국 신설과 군 의문사 진상 규명 등 사회적 파장이 컸던 사안에서 공공성과 법적 원칙을 견지해 왔다"고 했다. 이 수석은 "김 후보자는 감사 운영의 정상화를 통해 감사원의 정치적 중립과 독립성, 그리고 국민 신뢰라는 헌법적 가치를 확고하게 복원할 적임자이자 전문가로 기대된다"고 말했다. parksj@newspim.com 2025-12-07 13:37
사진
내란 특검, 추경호·황교안 불구속 기소 [서울=뉴스핌] 김현구 기자 = 12·3 비상계엄 관련 내란·외환 의혹을 수사 중인 내란 특검팀(조은석 특별검사)이 7일 국민의힘 원내대표를 지낸 추경호 의원과 황교안 전 국무총리를 불구속 상태로 재판에 넘겼다. 추경호 국민의힘 의원. [사진=뉴스핌DB] 박지영 특검보는 추 의원에 대해 "피고인은 여당 원내대표로서 윤석열 전 대통령의 비상계엄 유지 의사를 조기에 꺾게 만들 수 있었던 유일한 사람이었음에도, 비상계엄 유지를 위한 협조 요청을 받고 국민의 기본권이 침해되고 무장한 군인에 의해 국회가 짓밟히는 상황 목도하고도 아무런 조치 취하지 않았다"고 지적했다. 이어 "국회의원 권한이자 의무인 표결권 행사에 참여하지 않았고, 본회의 개의를 알고도 의원총회 개최 의사도 없이 의총 소집 장소를 당사로 변경해 국회 진입 의사를 가진 국회의원의 발길을 돌리게 했다"고 덧붙였다. 그러면서 "또 본회의장에 있던 국회의원에게는 밖으로 나오라는 메시지 전달했는데, 이는 윤 전 대통령이 군인과 경찰을 동원해 국회를 봉쇄하고 본회의장에 들어가 있던 국회의원을 끌어내려 하려는 행위와 같이 평가된다"고 부연했다. 박 특검보는 "국회의원이 국회에 들어가지 못하는 것은 헌정 질서가 파괴되는 상황"이라며 "본인이 원내대표실에 있으면서 이런 파괴된 현장을 목도했기 때문에 그 부분에 대한 인식이 없었다 볼 수 없다"고 강조했다. 또 그는 "윤 전 대통령은 지난 한덕수 전 국무총리 재판에 나와서 '추 의원에게 어떤 이야기를 했는가'라는 재판장 질문에 '걱정하지 말라. 길게 가지 않고 빨리 해결될 것'이란 취지로 말했다. 이 말은 너희들이 국회 의결 해제하지 않고도 내가 끝낼 것이란 말"이라고 말했다. 이어 "추 의원은 충분히 본인의 역할을 지시받았고 이와 관련해 어떤 말도 하지 않았다고 한다"며 "추 의원은 '대통령님 이것은 말이 되지 않는다. 빨리 해제해달라'는 말을 한 번도 한 적 없다. 본인도 인정한다"고 덧붙였다. 아울러 박 특검보는 "비상계엄이 선포될 즈음 당대표는 체포 대상이 될 정도로 사실상 의사 소통 창구가 전혀 아니었고, 여당과의 의사 소통 통로이자 서로 논의할 수 있던 사람은 추 의원이 유일했다"며 "(추 의원은) 반대하는 의사를 표시하거나 이래선 안 된다는 의사표시는 하나도 없이 본인이 알고 있던 모든 것을 여당 의원에게 고지하지 않았다"고 비판했다. 끝으로 그는 "사실상 계엄이 국회의결로 해제되는 것은 아니다. 여당 원내대표마저 협조하지 않고 반기를 들었다면 계엄 해제가 빨라졌을 것"이라며 "계엄에 대한 문제 해결 방식이나 회복 시간 등이 상상 이상으로 빨라졌을 것이고, 국론 분열이나 사회적 혼란도 훨씬 더 줄어들었을 것"이라고 말했다. 추 의원은 지난해 12월 3일 윤 전 대통령이 비상계엄을 선포했을 당시 국민의힘 원내대표로서 의총 장소를 세 차례 변경하는 방법으로 자당 소속 의원들의 표결 참여를 방해한 혐의를 받는다. 이로 인해 당시 국민의힘 의원 108명 중 단 18명만이 계엄 해제 표결에 참여할 수 있었고, 국회 해제 요구 결의안은 결국 재석 190명 중 찬성 190명으로 통과됐다. 특검은 당시 추 의원이 국회 이동 과정에서 윤 전 대통령, 그의 측근들과 통화한 사실을 바탕으로 그가 의도적으로 표결을 방해했다고 판단했다. 앞서 특검은 추 의원에 대한 구속영장을 청구했으나 법원은 지난 3일 "혐의 및 법리에 대해 다툼의 여지가 있다"며 이를 기각했다. 황교안 전 국무총리. [사진=뉴스핌DB] 한편 특검은 이날 황교안 전 국무총리도 불구속 기소했다. 황 전 총리는 비상계엄 당시 "나라를 망가뜨린 종북주사파 세력과 부정선거 세력을 이번에 척결해야 한다", "우원식 국회의장을 체포하라. 대통령 조치를 정면으로 방해하는 한동훈 국민의힘 대표도 체포하라" 등의 게시물을 올려 내란을 선동한 혐의 등을 받는다. hyun9@newspim.com 2025-12-07 17:26
기사 번역
결과물 출력을 준비하고 있어요.
종목 추적기

S&P 500 기업 중 기사 내용이 영향을 줄 종목 추적

결과물 출력을 준비하고 있어요.

긍정 영향 종목

  • Lockheed Martin Corp. Industrials
    우크라이나 안보 지원 강화 기대감으로 방산 수요 증가 직접적. 미·러 긴장 완화 불확실성 속에서도 방위산업 매출 안정성 강화 예상됨.

부정 영향 종목

  • Caterpillar Inc. Industrials
    우크라이나 전쟁 장기화 시 건설 및 중장비 수요 불확실성 직접적. 글로벌 인프라 투자 지연으로 매출 성장 둔화 가능성 있음.
이 내용에 포함된 데이터와 의견은 뉴스핌 AI가 분석한 결과입니다. 정보 제공 목적으로만 작성되었으며, 특정 종목 매매를 권유하지 않습니다. 투자 판단 및 결과에 대한 책임은 투자자 본인에게 있습니다. 주식 투자는 원금 손실 가능성이 있으므로, 투자 전 충분한 조사와 전문가 상담을 권장합니다.
안다쇼핑
Top으로 이동