한국경제 상황이 개선되면서 정부가 발행추진하는 10억달러 규모의 글로벌채권이 상당한 관심을 끌 것으로 예상되는 가운데, 국제 투자은행들 사이의 주간사 결쟁이 치열하게 발생하고 있다고 아시안월스트리트저널(AWSJ)이 20일자 기사("Seoul Bond Deal spurs Jockeying Among Banks")에서 전했다.신문은 달러 및 유로화 2개 통화로 발행되는 이번 10억달러 규모의 정부 발행채권에 10개의 주요 국제 투자은행들이 주간사 경쟁에 덤벼들고 있어 좋은 결과가 예상된다고 분위기를 전했다. 신문은 원래 재경부가 이번 발행채권은 유로화로 하여 대한 벤치마킹을 시도하는 동시에 새로운 투자자 기반을 형성하려는 의도를 가지고 있었으나, 유로화 채권 발행 비용이 연초에 예상했던 것보다 상당히 증가하는 바람에 달러와 유로화 두가지 종류의 채권을 함께 발행하는 방식으로 계획을 변경했다고 설명했다.여기서 AWSJ는 한국물에 투자하는 한 신디케이트 투자담당자의 언급을 인용, "한국 정부가 먼저 달러화를 통해 수요를 이끌어 낸 다음 이 여세를 몰아 유로화 쪽의 수요를 끌어내려는 듯하다"고 평가했다.당초 24개 투자은행이 이번 채권발행에 관심을 가지고 뛰어들었지만, 이번 주초 서울에서 열린 주간사 설명회에는 ABN암로, 바클레이즈, 칼리온, 시티그룹, CSFB, 골드만삭스, HSBC, JP모간 체이스, 모건스탠리, UBS 등 10곳으로 경쟁상대가 압축됐다.신문에 따르면, 윤태식 재경부 국제금융국 사무관은 이번 채권발행이 10월 내지 11월에 실행될 것이며, 주간사는 4개 정도로 선택할 것이라고 밝혔다.AWSJ는 이번 채권발행은 한국정부가 글로벌 채권시장에 뛰어든 지 약 1년을 경과한 시점이라며, 지난 해 9월 10억달러 규모의 10년물을 美 국채금리에 대해 85bp의 가산금리를 얹어 발행한 이후 현재 이 채권의 가산금리는 70bp 수준으로 다소 줄어들었다고 지적했다.신문은 유로화 채권발행 비용이 다소 비싸기는 해도 최근 한국경제의 개선 상황을 감안할 때 신용평가는 높게 나올 것으로 보인다고 강조했다. 이와 관련 싱가포르 DBS뱅크의 선임 이코노미스트는 "최근 한국경제 지표가 인상적"이라며 "하반기 경제회복세가 강할 것으로 기대한다"는 입장을 보였으나, 다만 부동산정책 등 "정부의 정책 규제가 너무 엄격한 것이 변수"라는 단서를 달았다고 신문은 전했다. 한편 AWSJ는 이번 주 인도 중앙은행(Bank of India)이 3억달러 규모의 5년물 채권을 바클레이즈, 도이체방크, HSBC를 주간사로 해서 발행할 예정이라며,. 이는 인도로서는 올해 들어 처음있는 글로벌 채권발행이지만 연말까지 몇 차례 추가 발행일정이 뒤따를 것으로 보인다고 전했다중국국가개발은행(China Development Bank) 측은 10억달러 규모의 채권발행 최종일정을 잡지 못하고 있는 실정이다. 은행 측은 BNP파리바, 바클레이즈, 시티그룹, 골드만삭스, HSBC, 메릴린치, JP모건, UBS 등 8개 주간사가 선정되어 너무 많다보니 일의 진척이 느리다고 불만을 표시하고 있는 중이라고 한다. 이번 주나 다음 주 정도에 투자설명회가 개최될 예정이다.인도네시아의 경우 몇 주 안으로 올해들어 두 번째 글로벌본드 발행을 실시할 전망이다. 당초 발행계획 발표 당시보다 국내 채권시장이 잠잠해진 것을 감안할 때 발행규모는 다소 줄어들 가능성이 있다고 AWSJ는 전했다.[뉴스핌 Newspim] 김사헌 기자 herra79@newspim.com