[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = IBK투자증권에서 05일 디어유(376300)에 대해 '변함없는 방향성'라며 투자의견 '매수'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 54,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 43.8%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 디어유 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 디어유(376300)에 대해 '3분기 실적은 매출액 212억원(+25.8% YoY, +10.5% QoQ), 영업이익 87억원 (+32.6% YoY, +17.1% QoQ, OPM 39.1%)으로 시장기대치(96억원)를 하회했다. 동사 영업이익은 2025년 319억원(+22.4% YoY), 2026년 585억원(+83.1% YoY)으로 전망하며, 기존 추정치대비 각각 2.6%, 4.0% 하향 조정한다. 이는 3Q25 실적 반영과 2026년 본사 및 중국사업 가정을 소폭 하향 조정한데 기인한다. 중국 사업의 성장 속도가 기대치에 미치지 못하고 있는 부분은 있으나, 1) C-pop IP가 점진적으로 입점되고 있고, 2) TME 보유 플랫폼에 추가 입점(Kugou, Kuwo)도 예정되어 있는 점등을 고려하면 시간의 문제일 뿐 방향성은 변함없다는 판단이다. PG결제도 간편결제 도입(11/5 도입 예정)과 장바구니 구축 등 고도화가 마무리되면 전환율 상승에 탄력을 받을 것으로 기대된다.'라고 분석했다.
◆ 디어유 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 57,000원 -> 54,000원(-5.3%)
- IBK투자증권, 최근 1년 목표가 하락
IBK투자증권 김유혁 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 54,000원은 2025년 10월 20일 발행된 IBK투자증권의 직전 목표가인 57,000원 대비 -5.3% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 IBK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 25년 06월 17일 67,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 54,000원을 제시하였다.
◆ 디어유 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 57,545원, IBK투자증권 가장 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
오늘 IBK투자증권에서 제시한 목표가 54,000원은 25년 11월 05일 발표한 키움증권의 53,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 낮은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 57,545원 대비 -6.2% 낮은 수준으로 디어유의 주가에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 57,545원은 직전 6개월 평균 목표가였던 51,818원 대비 11.1% 상승하였다. 이를 통해 디어유의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 디어유 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 디어유(376300)에 대해 '3분기 실적은 매출액 212억원(+25.8% YoY, +10.5% QoQ), 영업이익 87억원 (+32.6% YoY, +17.1% QoQ, OPM 39.1%)으로 시장기대치(96억원)를 하회했다. 동사 영업이익은 2025년 319억원(+22.4% YoY), 2026년 585억원(+83.1% YoY)으로 전망하며, 기존 추정치대비 각각 2.6%, 4.0% 하향 조정한다. 이는 3Q25 실적 반영과 2026년 본사 및 중국사업 가정을 소폭 하향 조정한데 기인한다. 중국 사업의 성장 속도가 기대치에 미치지 못하고 있는 부분은 있으나, 1) C-pop IP가 점진적으로 입점되고 있고, 2) TME 보유 플랫폼에 추가 입점(Kugou, Kuwo)도 예정되어 있는 점등을 고려하면 시간의 문제일 뿐 방향성은 변함없다는 판단이다. PG결제도 간편결제 도입(11/5 도입 예정)과 장바구니 구축 등 고도화가 마무리되면 전환율 상승에 탄력을 받을 것으로 기대된다.'라고 분석했다.
◆ 디어유 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 57,000원 -> 54,000원(-5.3%)
- IBK투자증권, 최근 1년 목표가 하락
IBK투자증권 김유혁 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 54,000원은 2025년 10월 20일 발행된 IBK투자증권의 직전 목표가인 57,000원 대비 -5.3% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 IBK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 25년 06월 17일 67,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 54,000원을 제시하였다.
◆ 디어유 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 57,545원, IBK투자증권 가장 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
오늘 IBK투자증권에서 제시한 목표가 54,000원은 25년 11월 05일 발표한 키움증권의 53,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 낮은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 57,545원 대비 -6.2% 낮은 수준으로 디어유의 주가에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 57,545원은 직전 6개월 평균 목표가였던 51,818원 대비 11.1% 상승하였다. 이를 통해 디어유의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
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