[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 교보증권에서 23일 펄어비스(263750)에 대해 '올 여름 실체로서 다가올 붉은사막'이라며 투자의견 'TRADING BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 49,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 22.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 펄어비스 리포트 주요내용
교보증권에서 펄어비스(263750)에 대해 '2024년 동사의 핵심 IP인 '검은사막'의 경우 '아침의 나라: 서울' 등의 업데이트를 통해 트래픽 및 매출을 유지해나갈 것으로 예상되나 현 시점 투자자들의 관심은 오픈월드 액션 어드벤처 게임 '붉은사막'의 예상 성과 및 출시 시기일 것으로 판단. 2024년 8월 게임쇼 게임스컴에 참가해 유저 참여 B2C 시연(2023년 게임스컴 및 지스타 참가는 B2B)을 진행할 계획이며, 이에 따라 '붉은사막'의 개발이 상당 부분 진행되었음을 알 수 있음. 게임쇼 출품 이후 본격적인 마케팅이 진행됨과 함께 계약 형태 및 출시 시기가 구체화됨에 따라 본격적인 모멘텀이 형성될 수 있을 것으로 전망.'라고 분석했다.
또한 교보증권에서 '투자의견 Trading Buy 유지, 목표주가는 49,000원으로 -15.5% 하향. 목표주가 하향은 1) 중국 외 지역에서의 검은사막 매출 하향과 2) 2Q25 붉은사막 출시를 가정한 2025년 지배 주주순이익 추정치 1,602 억원 및 2) 글로벌 게임사 2025년 PER 평균인 19.8배를 적용한 결과. 검은사막(PC)의 중국 내 판호 발급 및 출시가 기대되는 상황이지만 추정치에 반영하지 않았음. 판호 발급시 추정치 상향 가능성 존재.'라고 밝혔다.
◆ 펄어비스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 58,000원 -> 49,000원(-15.5%)
- 교보증권, 최근 1년 목표가 하락
교보증권 김동우 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 49,000원은 2023년 11월 06일 발행된 교보증권의 직전 목표가인 58,000원 대비 -15.5% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 교보증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 07월 17일 59,000원을 제시한 이후 상승하여 23년 08월 11일 최고 목표가인 62,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 49,000원을 제시하였다.
◆ 펄어비스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 46,692원, 교보증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 교보증권에서 제시한 목표가 49,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 46,692원 대비 4.9% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 신한투자증권의 72,000원 보다는 -31.9% 낮다. 이는 교보증권이 타 증권사들보다 펄어비스의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 46,692원은 직전 6개월 평균 목표가였던 57,667원 대비 -19.0% 하락하였다. 이를 통해 펄어비스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 펄어비스 리포트 주요내용
교보증권에서 펄어비스(263750)에 대해 '2024년 동사의 핵심 IP인 '검은사막'의 경우 '아침의 나라: 서울' 등의 업데이트를 통해 트래픽 및 매출을 유지해나갈 것으로 예상되나 현 시점 투자자들의 관심은 오픈월드 액션 어드벤처 게임 '붉은사막'의 예상 성과 및 출시 시기일 것으로 판단. 2024년 8월 게임쇼 게임스컴에 참가해 유저 참여 B2C 시연(2023년 게임스컴 및 지스타 참가는 B2B)을 진행할 계획이며, 이에 따라 '붉은사막'의 개발이 상당 부분 진행되었음을 알 수 있음. 게임쇼 출품 이후 본격적인 마케팅이 진행됨과 함께 계약 형태 및 출시 시기가 구체화됨에 따라 본격적인 모멘텀이 형성될 수 있을 것으로 전망.'라고 분석했다.
또한 교보증권에서 '투자의견 Trading Buy 유지, 목표주가는 49,000원으로 -15.5% 하향. 목표주가 하향은 1) 중국 외 지역에서의 검은사막 매출 하향과 2) 2Q25 붉은사막 출시를 가정한 2025년 지배 주주순이익 추정치 1,602 억원 및 2) 글로벌 게임사 2025년 PER 평균인 19.8배를 적용한 결과. 검은사막(PC)의 중국 내 판호 발급 및 출시가 기대되는 상황이지만 추정치에 반영하지 않았음. 판호 발급시 추정치 상향 가능성 존재.'라고 밝혔다.
◆ 펄어비스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 58,000원 -> 49,000원(-15.5%)
- 교보증권, 최근 1년 목표가 하락
교보증권 김동우 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 49,000원은 2023년 11월 06일 발행된 교보증권의 직전 목표가인 58,000원 대비 -15.5% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 교보증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 07월 17일 59,000원을 제시한 이후 상승하여 23년 08월 11일 최고 목표가인 62,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 49,000원을 제시하였다.
◆ 펄어비스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 46,692원, 교보증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 교보증권에서 제시한 목표가 49,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 46,692원 대비 4.9% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 신한투자증권의 72,000원 보다는 -31.9% 낮다. 이는 교보증권이 타 증권사들보다 펄어비스의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 46,692원은 직전 6개월 평균 목표가였던 57,667원 대비 -19.0% 하락하였다. 이를 통해 펄어비스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.