[리포트 브리핑]현대모비스, '로봇 is coming' 목표가 760,000원 - IBK투자증권

기사입력 : 2026년08월25일 08:53

최종수정 : 2026년08월25일 08:54

[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = IBK투자증권에서 25일 현대모비스(012330)에 대해 '로봇 is coming'라며 투자의견 '매수'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 760,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 52.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.

◆ 현대모비스 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 현대모비스(012330)에 대해 '외형과 이익 모두 성장한다. 비중국 휴머노이드 액추에이터 공급사. 투자의견 매수, 목표주가 760,000원으로 유지: 현대모비스의 투자포인트는 1) Atlas 액추에이터 내재화를 통한 로봇 핵심 부품 사업 진입, 2) 액추에이터에서 그리퍼, 배터리 시스템, 제어기, 퍼셉션 모듈로 이어지는 사업 확장성이다. 액추에이터는 11월 고객사에 시제품 납품 예정이다. Atlas에는 대당 31개의 액추에이터가 탑재되며, 2028년 액추에이터 생산능력 35만 개는 Atlas 휴머노이드 생산 가능 대수약 1.1만 대에 해당한다. ASP 1,000달러와 환율 1,450원을 적용한 2028년 예상 매출은 약 5,075억원이며, Atlas 판매량이 2030년 3만 대로 증가하면 매출은 약 1.2조원까지 확대될 전망이다. PSR 13배를 적용한 액추에이터 사업의 이론적 가치는 2028년 6.6조원, 2030년 15.8조원으로 산출되며, 현대모비스는 기존 전동화 부품주에서 현대차그룹 Physical AI 생태계의 핵심 로봇 부품사로 비중국 휴머노이드 액추에이터 공급망 구축 과정에서 유력한 수혜 후보로 판단한다.'라고 분석했다.

◆ 현대모비스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 760,000원 -> 760,000원(0.0%)
- IBK투자증권, 최근 1년 목표가 상승
IBK투자증권 이현욱 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 760,000원은 2026년 06월 09일 발행된 IBK투자증권의 직전 목표가인 760,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 IBK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 26년 01월 12일 470,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 760,000원을 제시하였다.

◆ 현대모비스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 752,174원, IBK투자증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 2개
오늘 IBK투자증권에서 제시한 목표가 760,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 752,174원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 752,174원은 직전 6개월 평균 목표가였던 574,038원 대비 31.0% 상승하였다. 이를 통해 현대모비스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.

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