[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 한화투자증권에서 22일 카카오게임즈(293490)에 대해 '25년 대작들에 대한 정보 공개 필요'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 21,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 20.4%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 카카오게임즈 리포트 주요내용
한화투자증권에서 카카오게임즈(293490)에 대해 '3Q24 영업이익은 세나테크놀로지 매각으로 적자전환 추정. 무조건 PC/콘솔 성과가 있어야. 목표주가 2만 1천 원으로 하향하고 투자의견 BUY 유지. 올해와 내년 영업이익 전망치를 각각 22%, 15% 하향. 최근 크게 하락한 주가는 MMORPG 시장 경쟁 심화로 인한 수익성 하락세에 대한 우려가 대부분 반영되었다고 판단. 이제 PC/콘솔 시장에서의 역량 확인만이 과제로 남았음. 내년 대작에 대한 영상 공개, 일정 등 기대하지 않았던 정보들이 공개되면서 주가 모멘텀으로 작용할 것으로 예상'라고 분석했다.
또한 한화투자증권에서 '3Q24 매출액은 1691억 원, 영업이익은 -84억 원으로 적자전 환을 추정. 9월말 세나테크놀로지가 매각되면서 관련 실적이 3분기부터 제외. 세나테크놀로지의 올해 상반기 영업이익은 144억 원으로 이익 기여가 본업보다 컸던 자회사. PC 매출액은 배그 업데이트 효과로 QoQ 8% 증가, 모바일 매출액은 QoQ 10% 감소한 것으로 추정. 오딘의 3주년 업데이트 및 아키에이지워 글로벌 출시로 인해 기존 모바일 매출의 하락세를 일부 방어한 것으로 파악. 인건비는 자회사 인력 감소로 QoQ 3% 감소, 마케팅비는 신작이 부재했지만 아키에이지워 글로벌 오픈으로 QoQ 4% 늘어난 것으로 추정'라고 밝혔다.
◆ 카카오게임즈 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 28,000원 -> 21,000원(-25.0%)
- 한화투자증권, 최근 1년 목표가 하락
한화투자증권 김소혜 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 21,000원은 2024년 05월 09일 발행된 한화투자증권의 직전 목표가인 28,000원 대비 -25.0% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 한화투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 01월 02일 32,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 21,000원을 제시하였다.
◆ 카카오게임즈 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 20,667원, 한화투자증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 한화투자증권에서 제시한 목표가 21,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 20,667원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 20,667원은 직전 6개월 평균 목표가였던 28,000원 대비 -26.2% 하락하였다. 이를 통해 카카오게임즈의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 카카오게임즈 리포트 주요내용
한화투자증권에서 카카오게임즈(293490)에 대해 '3Q24 영업이익은 세나테크놀로지 매각으로 적자전환 추정. 무조건 PC/콘솔 성과가 있어야. 목표주가 2만 1천 원으로 하향하고 투자의견 BUY 유지. 올해와 내년 영업이익 전망치를 각각 22%, 15% 하향. 최근 크게 하락한 주가는 MMORPG 시장 경쟁 심화로 인한 수익성 하락세에 대한 우려가 대부분 반영되었다고 판단. 이제 PC/콘솔 시장에서의 역량 확인만이 과제로 남았음. 내년 대작에 대한 영상 공개, 일정 등 기대하지 않았던 정보들이 공개되면서 주가 모멘텀으로 작용할 것으로 예상'라고 분석했다.
또한 한화투자증권에서 '3Q24 매출액은 1691억 원, 영업이익은 -84억 원으로 적자전 환을 추정. 9월말 세나테크놀로지가 매각되면서 관련 실적이 3분기부터 제외. 세나테크놀로지의 올해 상반기 영업이익은 144억 원으로 이익 기여가 본업보다 컸던 자회사. PC 매출액은 배그 업데이트 효과로 QoQ 8% 증가, 모바일 매출액은 QoQ 10% 감소한 것으로 추정. 오딘의 3주년 업데이트 및 아키에이지워 글로벌 출시로 인해 기존 모바일 매출의 하락세를 일부 방어한 것으로 파악. 인건비는 자회사 인력 감소로 QoQ 3% 감소, 마케팅비는 신작이 부재했지만 아키에이지워 글로벌 오픈으로 QoQ 4% 늘어난 것으로 추정'라고 밝혔다.
◆ 카카오게임즈 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 28,000원 -> 21,000원(-25.0%)
- 한화투자증권, 최근 1년 목표가 하락
한화투자증권 김소혜 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 21,000원은 2024년 05월 09일 발행된 한화투자증권의 직전 목표가인 28,000원 대비 -25.0% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 한화투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 01월 02일 32,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 21,000원을 제시하였다.
◆ 카카오게임즈 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 20,667원, 한화투자증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 한화투자증권에서 제시한 목표가 21,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 20,667원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 20,667원은 직전 6개월 평균 목표가였던 28,000원 대비 -26.2% 하락하였다. 이를 통해 카카오게임즈의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.