[뉴스핌=박민선 기자] 신한금융투자는 외환은행 매각 재추진설이 확산되고 있는 것과 관련해 실질적인 매각이 이뤄지는 데에는 쉽지 않을 것이라는 전망을 내놓았다.
지난 10일 블룸버그에 따르면 외환은행 매각 재추진 외환은행의 대주주인 론스타가 보유한 외환은행 지분 51.02% 매각절차를 다시 추진할 예정인 것으로 알려졌다.
이는 지난 2월 론스타의 존 그레이켄 회장이 향후 6개월 내 외환은행 지분 매각 의사를 밝힌 이후 좀더 구체적인 행보가 시작된 것으로 풀이된다.
하지만 신한금융투자 이고은 애널리스트는 "현재로선 외환은행 매각이 본격적으로 추진되기엔 이르다"고 전망했다.
가장 큰 이유는 외환은행 인수에 관심을 보이던 KB금융, 하나금융 등 잠재적 매수자들이 현재 적극적으로 나서기 힘든 여건 때문이라는 것.
이 애널리스트는 "KB금융은 외환은행 인수에 관심을 보여왔고 M&A 자금 마련을 위해 1조원 증자를 실시하는 등 자금여력도 충분하지만 현재 지주사 회장의 부재로 인해 외환은행 인수와 같은 중대한 의사결정은 신임 회장 선임 이후로 미뤄질 수 밖에 없을 것"이라고 분석했다.
반면 하나금융의 경우 자금여력이 부족한 상황. 10일 종가 기준 외환은행 시가 총액은 8조8000억원으로 경영권 프리미엄을 30%로 가정할 경우 외환은행 지분 51.02% 인수에는 약 5조8000억원 가량이 소요될 것으로 추정되고 있다.
이 애널리스트는 "론스타는 투자 자금 회수를 위해 현금을 선호할 것이므로 하나금융이 우리금융과의 대등합병시 추진할 것으로 예상되는 주식교환 방식은 외환은행 인수에서는 사용할 수 없을 것"이라고 설명했다.
또 그는 "KB금융과 하나금융은 우리금융 민영화를 앞두고 산업 재편의 핵심 역할이 기대되기 때문에 우리금융 민영화의 큰 방향이 잡힌 이후에 외환은행 매각 관련 논의를 본격화할 수 있을 것이고 이 외 농협과 산은금융지주도 내부적인 이슈로 적극적인 매수자 역할을 기대하긴 쉽지 않을 전망"이라고 덧붙였다.
지난 10일 블룸버그에 따르면 외환은행 매각 재추진 외환은행의 대주주인 론스타가 보유한 외환은행 지분 51.02% 매각절차를 다시 추진할 예정인 것으로 알려졌다.
이는 지난 2월 론스타의 존 그레이켄 회장이 향후 6개월 내 외환은행 지분 매각 의사를 밝힌 이후 좀더 구체적인 행보가 시작된 것으로 풀이된다.
하지만 신한금융투자 이고은 애널리스트는 "현재로선 외환은행 매각이 본격적으로 추진되기엔 이르다"고 전망했다.
가장 큰 이유는 외환은행 인수에 관심을 보이던 KB금융, 하나금융 등 잠재적 매수자들이 현재 적극적으로 나서기 힘든 여건 때문이라는 것.
이 애널리스트는 "KB금융은 외환은행 인수에 관심을 보여왔고 M&A 자금 마련을 위해 1조원 증자를 실시하는 등 자금여력도 충분하지만 현재 지주사 회장의 부재로 인해 외환은행 인수와 같은 중대한 의사결정은 신임 회장 선임 이후로 미뤄질 수 밖에 없을 것"이라고 분석했다.
반면 하나금융의 경우 자금여력이 부족한 상황. 10일 종가 기준 외환은행 시가 총액은 8조8000억원으로 경영권 프리미엄을 30%로 가정할 경우 외환은행 지분 51.02% 인수에는 약 5조8000억원 가량이 소요될 것으로 추정되고 있다.
이 애널리스트는 "론스타는 투자 자금 회수를 위해 현금을 선호할 것이므로 하나금융이 우리금융과의 대등합병시 추진할 것으로 예상되는 주식교환 방식은 외환은행 인수에서는 사용할 수 없을 것"이라고 설명했다.
또 그는 "KB금융과 하나금융은 우리금융 민영화를 앞두고 산업 재편의 핵심 역할이 기대되기 때문에 우리금융 민영화의 큰 방향이 잡힌 이후에 외환은행 매각 관련 논의를 본격화할 수 있을 것이고 이 외 농협과 산은금융지주도 내부적인 이슈로 적극적인 매수자 역할을 기대하긴 쉽지 않을 전망"이라고 덧붙였다.
