[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = IBK투자증권에서 03일 대한조선(439260)에 대해 '거친 항해 중에는 안락한 곳이 그립기 마련이다'라며 투자의견 '매수'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 100,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 35.0%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 대한조선 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 대한조선(439260)에 대해 '유사 기업인 일본의 나무라 조선소가 FY2~FY3 PER 기준 15~20배 PER 밸류에이션을 받고 있는 반면 동사는 현재 FY2 기준 11.3배, FY3 기준 10.2배 수준의 PER 밸류에이션을 받고 있음. 동사가 나무라 조선소 대비 할인 받을 이유가 전혀 없다고 판단. 향후 주주환원정책의 강도에 따라 추가적인 멀티플 리레이팅 가능성도 충분히 남아있다고 판단.'라고 분석했다.
또한 IBK투자증권에서 '2025년 연간 영업실적은 매출액 1조 2,151억원(YoY +13.0%), 영업이익 2,761억원(YoY +22.7%, OPM 22.7%)로 전망. 2Q25에는 환율 하락으로 수익성이 일부 둔화되었으나, 하반기 고수익성 제품인 셔틀탱커의 스틸커팅이 시작되고 환율 또한 우호적으로 작용하며 수익성이 다시 개선될 전망. 3Q25 연간 영업실적은 매출액 2,892억원(QoQ -2.3%), 영업이익 661억원(QoQ +5.8%, OPM 22.9%)로 추정. 2분기 대비 우호적인 환율 효과와 고수익성 셔틀탱커의 스틸커팅 시작으로 수익성이 다시 1Q25 수준으로 회복할 전망.'라고 밝혔다.
◆ 대한조선 직전 목표가 대비 변동
- 신규 목표가, 100,000원(최근 1년 이내 신규발행)
IBK투자증권은 이 종목에 대해 최근 1년 중 처음으로 목표가 100,000원을 제시했다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 대한조선 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 대한조선(439260)에 대해 '유사 기업인 일본의 나무라 조선소가 FY2~FY3 PER 기준 15~20배 PER 밸류에이션을 받고 있는 반면 동사는 현재 FY2 기준 11.3배, FY3 기준 10.2배 수준의 PER 밸류에이션을 받고 있음. 동사가 나무라 조선소 대비 할인 받을 이유가 전혀 없다고 판단. 향후 주주환원정책의 강도에 따라 추가적인 멀티플 리레이팅 가능성도 충분히 남아있다고 판단.'라고 분석했다.
또한 IBK투자증권에서 '2025년 연간 영업실적은 매출액 1조 2,151억원(YoY +13.0%), 영업이익 2,761억원(YoY +22.7%, OPM 22.7%)로 전망. 2Q25에는 환율 하락으로 수익성이 일부 둔화되었으나, 하반기 고수익성 제품인 셔틀탱커의 스틸커팅이 시작되고 환율 또한 우호적으로 작용하며 수익성이 다시 개선될 전망. 3Q25 연간 영업실적은 매출액 2,892억원(QoQ -2.3%), 영업이익 661억원(QoQ +5.8%, OPM 22.9%)로 추정. 2분기 대비 우호적인 환율 효과와 고수익성 셔틀탱커의 스틸커팅 시작으로 수익성이 다시 1Q25 수준으로 회복할 전망.'라고 밝혔다.
◆ 대한조선 직전 목표가 대비 변동
- 신규 목표가, 100,000원(최근 1년 이내 신규발행)
IBK투자증권은 이 종목에 대해 최근 1년 중 처음으로 목표가 100,000원을 제시했다.
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