[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = BNK투자증권에서 06일 BNK금융지주(138930)에 대해 '2026년 주주환원율 큰 폭 상향 지속에도 PBR 0.46배 및 PER 6.3배에 불과'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 26,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 63.1%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ BNK금융지주 리포트 주요내용
BNK투자증권에서 BNK금융지주(138930)에 대해 '▶ 3Q26 Preview: 전년동기 기고효과에 따른 비이자이익 감소 전망에 기인. 3Q26 지배주주순이익 -20.9%yoy(+16.2%qoq)인 2,328억원 예상 ▶ 투자의견 BUY 및 목표주가 26,000원 유지. 지배주주순이익 2025년 최초로 8,000억원(+11.9%yoy) 상회. 2026년(E) 이자 이익 및 비이자이익 증가와 대손충당금전입 소폭 감소에도 교육세 및 법인세 인상 외 기말 명퇴비용 큰 폭 확대 가정에 따른 판관비 증가와 일회성 이자비용(440억원) 발생, 전년도 오피스빌딩 매각이익(비용 제외 540억원) 소멸 등에 따라 7,708억원으로 소폭 감소 예상(충당금 환입, 명퇴 규모, 영업외 지분 법이익 발생 등에 따른 변동성 존재). 총주주환원율 2025년 +7.5%p 상향된 40.5%에 이어 2026년(E) 45.0%(주당 배당금 822원과 자사주 매입 및 소각 600억원 확정 외 추가 350억원 예상, 이익 변화에 따른 변동성 존재) 전망과 배당소득 분리과세도 적용되면서 주주 친화정책 지속 전망. 더불어 PBR 0.5배에 불과한 Valuation 매력과 시장금리 상승 수혜주로서도 주목.'라고 분석했다.


◆ BNK금융지주 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 26,000원 -> 26,000원(0.0%)
- BNK투자증권, 최근 1년 목표가 상승
BNK투자증권 김인 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 26,000원은 2026년 07월 29일 발행된 BNK투자증권의 직전 목표가인 26,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 BNK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 26년 01월 07일 20,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 26,000원을 제시하였다.


◆ BNK금융지주 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 23,471원, BNK투자증권 가장 긍정적 평가
- 전체 증권사 의견, 지난 6개월과 비슷한 수준
오늘 BNK투자증권에서 제시한 목표가 26,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 높은 수준으로 전체 목표가 평균인 23,471원 대비 10.8% 높으며, BNK투자증권을 제외한 증권사 중 최고 목표가인 상상인증권의 25,000원 보다도 4.0% 높다. 이는 BNK투자증권이 BNK금융지주의 향후 방향에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 23,471원은 직전 6개월 평균 목표가였던 23,292원과 비슷한 수준이다. 이를 통해 BNK금융지주의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 지난 반기와 크게 다르지 않음을 알 수 있다.

이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.